Нека първо да различим двете основни категории злато – инвестиционно и бижутерско. Те се различават най-вече по чистотата, начин на покупка и продажба, данъчното деклариране и облагане.
Инвестиционно злато
- Чистота: 99,99% (24 карата), което означава, че почти няма примеси в златото. Това го прави подходящо за дългосрочни инвестиции, тъй като запазва висока стойност.
- Начин на покупка: Инвестиционното злато обикновено се купува от специализирани търговци на инвестиционно злато, със съответния лиценз или банки. В България такива търговци са Tavex, Igold, „Булминт“ и други. Този тип злато се предлага под формата на златни кюлчета с чистота от 99,5% или монети с чистота над 90%, които имат международно призната стойност. При продажба на инвестиционно злато трябва да знаем, че търговецът изкупува златото на цена малко по-ниска от тази, на която го продава. Това се нарича „спред“. Добре е да проверите изкупните цени на златото ви в различните търговци преди да направите продажбата. Цените са близки, но понякога се случва да има разлика и особено ако продавате няколко кюлчета си струва да направите предварително проучване.
Кюлчета. Най-често с тегло 15,5 грама или 31,10 грама, но има и голямо разнообразие от други грамажи. Опаковани са в защитна опаковка, като сертификатът е неразривна част от опаковката на продукта и е гравиран върху него. Това ги прави предпочитани от любителите на сертифицирани продукти. Кюлчетата на големите рафинерии като Pamp, Argor-Heraeus, Metalor, Valcambi and Cendres Métaux, Royal Canadian, Perth Mint се търгуват по цял свят на почти една и съща стойност, което ги прави привлекателни като резервен фонд, който лесно може да бъде продаден навсякъде по света, а е и лесно преносим в малки количества, разбира се. Любопитен факт е, че 1 тройунция злато (31,1 грама) е с размери само 22 x 38 x 2,3 мм и цена към момента (30.11.2024) над 5000 лева. Десет малки блистера имат стойност 50000 лева.
Златни монети – Тук нещата са малко по-сложни. За да бъде една монета инвестиционно злато, тя трябва да отговаря на няколко характеристики едновременно:
- Да е с чистота над 90% или 21 карата;
- Да бъде сечена след 1800 година, защото тези преди това се считат за антикварни предмети;
- Да е била законно платежно средство в страната, в която е сечена;
- Да има отбелязани върху себе си година и номинал.
Според това кога са сечени имаме две популярни категории:
Исторически инвестиционни монети – били са в обращение – тук най-популярните са франкове, суверени, дукати. Интересен факт – Британският златен суверен е най-дълго произвежданата златна монета на света, с начало 1489 година, поставено от Едуард II и продължаващо повече от половин хилядолетие.
Модерни Инвестиционни Монети – те по-скоро наподобяват като характеристики златните кюлчета – имат висока чистота, атрактивна цена и голяма ликвидност. Сред най-популярните продукти от категорията са Крюгерранд, Виенска филхармония, Американски орел, Канадски кленов лист, Австралийско кенгуру и Британия, които са широко разпознаваеми по целия свят.
При покупка на исторически златни монети трябва да имаме предвид, че те са били в обращение много години. За да се запазят от повреда и износване, чистотата на златото в тях е около 90%. Понеже са били в употреба, е допустимо минимално отклонение в теглото, дължащо се все пак на износването при употреба, нещо което е недопустимо при модерните инвестиционни монети.
За не-професионалисти най-сигурно е покупката от лицензиран търговец под формата на съвременни кюлчета, които идват със сертификат и в защитна опаковка, както и съвременни монети.
- Данъчно облагане: Продажба на инвестиционно злато не се облага с ДДС. данък се дължи върху разликата между документално доказаната покупна и продажната цена – т.е. върху печалбата. Данъкът е 10%. Важно – пазете си бележките за покупка на инвестиционно злато, иначе при продажба ще трябва да обложите цялата сума, защото в случай, че не пазите бележката, документално доказаната ви покупна цена ще бъде 0,00.
Бижутерско злато:
- Чистота: Бижутерското злато има по-ниска чистота, обикновено между 60% и 75%, в зависимост от добавените примеси като мед, сребро, никел или цинк. Например, златото с 14 карата (58,5% чистота) е най-често използвано за бижута, тъй като е по-издръжливо и по-евтино. Любопитен факт – Чистотата на златото се измерва в „карати“ или в „проба“. Златото 14 карата е с чистота 58,50%, което е еквивалентно на проба 585.
- Начин на покупка: Бижутерското злато се купува най-често от бижутерски магазини. Не забравяйте да си поискате сертификат.
- Данъчно облагане: Продажбата на бижутерско злато се счита за продажба на лично имущество и не подлежи на данъчно облагане.
В заключение, основната разлика между инвестиционното и бижутерското злато е в чистотата и предназначението им: инвестиционното злато е предназначено за дългосрочни финансови цели и има висока стойност, докато бижутерското злато е предназначено за изработка на бижута и има по-ниска стойност поради примесите.
Инвестициите в злато са изключително популярен избор за инвеститорите, особено във времена на инфлация, световни кризи или война, тъй като златото като инвестиционен актив има способността да диверсифицира риска и да съхрани стойността на богатството във времена на пазарни колебания. Златото обаче е „непродуктивен актив“ за разлика от акциите, които могат да растат в стойността си и същевременно да изплащат дивиденти, то просто запазва стойността на богатството. Затова притежаването му е разумно, представлявайки малък процент от инвестиционния портфейл, най-често 5-10%. Също така златото има разходи по съхранение, а за по-голямо количество и по застраховане. Има и риск да попаднем на фалшификат.
Златни правила за инвестиции в злато
- Купувайте само световно ликвидни продукти. Това са монети или кюлчета на световно известни рафинерии или монетни дворове, които можете да продадете където и да се окажете по света на почти еднаква стойност. При неликвидни продукти изкупната цена може да бъде 10-20% по-ниска;
- Направете инвестициите си в злато делими. Например, ако имате 10000 лева и за тях купите едно кюлче, а след време ви потрябват 2000 лева, вие ще трябва да продадете цялото кюлче. Вместо това може да купите няколко кюлчета или монети за сумата, която сте си отделили, като все пак имате предвид, че кюлчета с много ниско тегло са с голям „спред“ и е желателно да се избягват;
- Най-стандартните чисто инвестиционни модерно сечени златни монети са от 31,1 грама и 15,55 грама. Монетите с друг грамаж са по-скоро „подаръчни“ и при тях надценката или „спредът“ е по-голям;
- Не купувайте монети само защото са красиви или са от лимитирана серия и си мислите, че след време ще поскъпнат и може би ще станат колекционерски ценни. По-вероятно е да платите сега за тях по-висока цена, а след време да ги продадете с голям „спред“.